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中國證監(jiān)會規(guī)范上市券商市場化融資行為
時間:2024-05-11 09:51:27  來源:中國新聞網  作者:

 中新社北京5月10日電 (記者 陳康亮)中國證監(jiān)會10日發(fā)布修訂后的《關于加強上市證券公司監(jiān)管的規(guī)定》(下稱《規(guī)定》)。新規(guī)明確規(guī)范上市券商市場化融資行為。

  證監(jiān)會有關部門負責人表示,2009年證監(jiān)會發(fā)布《規(guī)定》,并分別于2010年和2020年進行了修訂。隨著公司治理規(guī)則體系不斷成熟,上市證券公司整體保持規(guī)范穩(wěn)健發(fā)展態(tài)勢,但仍面臨“大而不強”的問題,在發(fā)展理念、內控治理、投資者保護、信息披露等方面距離一流投資銀行和投資機構的標準和要求仍有較大差距。為此,有必要根據(jù)當前監(jiān)管要求和行業(yè)發(fā)展形勢,對《規(guī)定》進一步修改完善。

  新規(guī)的主要修訂內容包括:規(guī)范市場化融資行為。要求證券公司首次公開發(fā)行證券并上市交易和再融資應當結合股東回報和價值創(chuàng)造能力、自身經營狀況、市場發(fā)展戰(zhàn)略等,合理確定融資規(guī)模和時機,嚴格規(guī)范資金用途,聚焦主責主業(yè),審慎開展高資本消耗型業(yè)務,提升資金使用效率。

  強化對股東及實際控制人的規(guī)范。強調股東、股東的實際控制人及其他關聯(lián)方不得要求證券公司及其子公司通過違規(guī)關聯(lián)交易、對外投資、融資、擔保、銷售金融產品等方式,侵占上市證券公司及其子公司的資金、資產,損害公司及其他股東、客戶的合法權益。

  完善從業(yè)人員管理及長效激勵約束機制。嚴格規(guī)范短期激勵,不得過度激勵,要求上市證券公司應當持續(xù)健全考核問責機制和聲譽風險管理體系,依法依規(guī)披露薪酬有關信息。

  進一步突出價值創(chuàng)造與股東回報。明確上市證券公司應當牢固樹立回報股東的意識,結合公司經營管理情況,制定對股東回報的合理規(guī)劃,對經營利潤用于自身發(fā)展和回報股東進行合理平衡,重視提高現(xiàn)金分紅水平,鼓勵形成實施股份回購的機制性安排,積極通過一年多次分紅及回購注銷的方式提升股東回報、優(yōu)化治理結構。

  上述負責人表示,證監(jiān)會將督促上市證券公司將《規(guī)定》的一系列新要求落實到位,并將實踐中好的經驗和做法向全行業(yè)輻射。

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